小微金融的“民生样本”

“初次申请，三天答复；二次申请，一天答复；信用客户，三天放款”，中国民生银行北京管理部的高效率服务与小微企业客户的高效率要求一拍即合。中国民生银行大胆提出了破除“报表崇拜”和“抵押物崇拜”的迷信，把银行标准与行业标准相结合，形成了针对不同行业的授信标准，以贴近小微企业的特点。
       “中国有3800多万户小微企业,它们在活跃市场、增加税收、创造就业、保持社会稳定等方面发挥着巨大作用，是推动经济发展和社会和谐的重要力量。”中国民生银行北京管理部（以下简称“民生北京管理部”）党委书记、总经理陈进忠在接受本刊采访时说，“在中国银行业，民生银行董文标董事长率先看到了小微金融服务的巨大前景，引领民生银行全面进军小微金融服务的蓝海。”
“如何找到正确的商业模式使得小微企业贷款的人工成本能够大大降低、不良贷款率能够得到控制？这才是小微企业贷款业务的成功之道。”在充分总结了传统模式下小微企业贷款难的原因之后，民生银行创造了独特的小微金融服务模式：实现零售业务批发做，大大降低人工成本；通过内外部资源整合，实现规模化、规范化、流程化和标准化的运作；依据“大数定律”和“收益覆盖风险”的原则确定风险和价格。
商业模式的创新带来了民生银行小微金融的巨大发展。记者了解到，2009年2月20日,民生银行开始推出产品“商贷通”，为小微企业提供单笔不超过500万元、平均金额100万元左右的贷款。“商贷通”一经推出即获得了很大的成功，至2011年一季度末,民生银行“商贷通”累计发放额超过2000亿元，贷款余额超过1700多亿元，贷款户数超过10万户,“商贷通”贷款的不良率维持在较低水平，仅为0.11%。民生银行成为了全球最大的小微企业金融服务机构。
        在北京，各种商业业态丰富，小微企业的金融需求更加多元化。截至2011年4月底,北京管理部“商贷通”累计发放322.66亿元，余额236.42亿元，扶植了北京207个商圈,涉及的小微企业囊括了高科技、商贸、服务类、产业制造、进出口贸易等众多行业，惠及近万家商户、企业，解决了北京近15万人的就业问题。

    向市场求解小微信贷难题
2009年下半年，中国民生银行董文标董事长提出“做民营企业的银行、小微企业的银行、高端客户的银行”的三大战略定位，积极推进业务结构调整和转型。
在探索转型过程中，民生银行经过调研发现，目前，以中小企业、小微企业为代表的民营经济已占据国民经济的半壁江山。而小微企业融资难正是制约这一微循环系统活力的重大因素。陈进忠向记者分析，主要原因是银行传统的公司信贷体系与小微企业特征及贷款需求并不完全匹配。小微企业经营灵活，但管理上不如大公司规范，存在经营过程与结果不公开透明的问题。如果银行按照大公司信贷业务要求进行审核，很难从财务报表上看清小微企业的真实情况。小微企业的信贷需求具有“期限短、金额小、频度高、需求急”的特点，其小额、短期、分散的特征更类似于零售贷款。
        而当时多数银行对小微企业贷款仍套用公司信贷业务的模式，对小微企业研究不够，其风险识别、风险防范的技术手段，不能适应小微企业类似零售贷款的需求，导致了银行与小微企业之间的相互观望。陈进忠告诉记者，在这种情况下，民生银行北京管理部遵循董文标董事长提出的“大数法则”和“收益覆盖风险”两个基本原则，相关业务部门研发了极富创新性的信贷解决方案——先后推出了互保、联保和信用等11种抵押担保方式，解决了小微企业在融资过程中担保难的问题。
民生银行通过考察、识别一般性财务指标及非财务指标，并整合政府、工商、税务、民间社团、商会，甚至电厂、水厂等外部资源，从而解决小微企业经营信息不透明、信息不对称的问题；同时，依赖核心系统等高效的IT基础，实现审批的标准化和流程化处理，大幅缩短放贷周期，很好地满足了小微企业快速得到贷款的业务需求，受到了小微企业客户的高度认可。
如今，“有了商贷通，生意更轻松”已经在北京中小企业业主和商户中间口口相传。2011年1月18日，民生银行在北京又创新性地推出商贷通升级版，对小微企业的金融服务内涵，已从单纯的贷款融资向经营结算、家庭财富管理、增值服务在内的全面金融服务转变。
陈进忠分析，以往商贷通的客户主要是“一圈两链”（商圈、供应链和产业链），下一步“商贷通”的客户将扩展到支行周边的散户，也就是从小微贷款业务批发做转向批发与零售并举，实现商户上柜台。开展小微金融服务，除了贷款收益之外，存款和中间业务的前景也极为广阔，小微企业主群体存在着巨大的财富管理空间。

        靠创新打通小微信贷“微循环”
        回顾民生银行北京管理部走过的小微金融发展历程，陈进忠总结了三个心得：
        一是运营机制的创新。在银行业传统经营理念中有些“瓶颈”难以逾越，问题在于小微企业融资业务都是由公司业务部门来受理，大、中、小各种企业都在一条授信通道中，用的都是同样的授信尺度和评价体系，小微企业在业务规模、经营规范等方面和大公司难以相提并论，所以也就较难分得信贷资源。
在看到这一点后，民生银行进行了运营机制方面的创新，将小微企业贷款业务放到零售业务部门来受理，以小微企业主或个体工商户个人作为借款人，贷款资金用于其所拥有的企业经营周转。这样做有两方面的优势：一是小微企业绝大多数是民营企业，个人治理机制特征往往大于公司治理机制，因此对企业主个人的审核更有利于把握要点；二是零售业务部门人员团队充足，经过多年个人按揭贷款、个人消费贷款市场的洗礼，更擅长大批量、标准化流程作业。
二是信贷理念的创新。在现实情况中，对于一个企业经营优劣的评价，银行通常用资产负债率、流动比、速动比、利息保障倍数等财务指标来进行评级，我们称之为“银行标准”。行业内则不然。就拿大家最熟悉的餐饮企业来说，好的餐馆评价标准可能是招牌菜是否有特色、等位的食客多不多、一晚上的翻台率是多少等，也就是俗称的“行业标准”。
导致小微企业融资难的另一个原因，就是银行标准与行业标准的脱节，我们总是拿固定的银行标准去生硬地套所有的企业，而对于小微企业来说，绝大多数财务制度不规范，担保基础薄弱，因此也较难获得银行贷款的青睐。
针对这一情况，民生银行大胆提出了破除“报表崇拜”和“抵押物崇拜”的迷信，把银行标准与行业标准相结合，以经营年限、经营面积、门店数量、品牌地位、租金成本等指标代替了原有的部分财务指标，形成了针对不同行业的授信标准，贴近了市场和小微企业的特点。
三是市场规划的创新。以往各家银行在小微企业融资方面踌躇不前，也有一个主要原因是小微贷款市场信息不对称，企业信用体系尚未完全建立，信贷风险难以把控。这个难题也同样摆在了民生银行的面前。
通过对小微企业的市场调研分析，民生银行提出了以“一圈两链”作为商贷通贷款的发展规划。其中,“一圈”指的是商圈，“两链”指的是核心企业的供应链和销售链。处在一圈两链中的小微企业集群，它们或者因为经营行业相近、经营关系紧密，彼此信用透明度高,或者因为围绕核心企业供应和销售，经营稳定性方面得到了核心企业的保障，便于银行进行授信判断。在没有全社会小微企业信用体系的情况下，通过“一圈两链”的规划得到了局部小微企业信用体系，形成了一圈一策的授信模式，从而解决了小微企业融资信用和担保难题。

    服务“高新小微”需有“新招”
2010年10月中旬，北京银监局楼文龙局长赴民生北京管理部中关村支行实地考察北京地区银行业金融服务和经营管理情况，并对民生北京的做法给予了充分肯定。
在北京做小微企业金融，必然要面对高新技术小微企业，而高新技术小微企业的特性决定了其在信贷审查中“可实现抵押物不足”的缺陷。如何规避高新技术小微企业的不足并将信贷资金准确投向急需资金的小微企业，实现金融服务与高新技术的有效对接呢？
        陈进忠说，民生北京管理部建立了一系列金融服务支持政策：
        第一，通过与组织机构建立良好的合作关系搭建银企合作平台，借助机构的力量锁定支持对象，以批量授信的形式发放额度。截至目前,民生北京管理部已与北京市科委、北京市生物技术和新医药产业促进中心、北京市股权投资基金协会达成合作意向,以“组织之长”补“企业之短”是民生银行在中小企业客户开发模式上的创新。
  　  第二，在平台搭建的基础上，利用平台和核心厂商的优势为高新技术中小企业增信的同时弱化担保方式。民生银行已尝试采用供应链融资和引入股权投资基金和风险投资的形式,为中小企业降低企业融资门槛，拓宽企业融资渠道，以达到提供信贷支持的目的。
第三，将知识产权、商标权纳入质押范畴，丰富担保方式。
陈进忠表示，民生银行“小微金融”的迅速发展及优良的资产质量证明了小微企业贷款业务实现规模化经营的可行性。2010年，民生银行全面进入二次腾飞阶段；2011年，民生银行的二次腾飞进一步顺利推进，民生银行在“三大定位”的战略指导下，将在未来3到4年内投入4000亿元来支持小微企业的进一步发展，为企业提供源源不断的动力，并期望通过加速小微企业“微循环”的良性发展，助力中国经济的腾飞。